Финансовые результаты крупнейших банков США оказались лучше прогнозов

Валютный рынок

По итогам биржевых торгов пятницы, 14 апреля, курс по паре USDKZT вырос до отметки 450,34 тенге за доллар (+0,31 тенге) при умеренной торговой активности ($127,4 млн долларов). На фоне дорожающей нефти давление на нацвалюту, вероятно, оказывал рост индекса доллара (+0,5%) в ответ на ожидания дальнейшего повышения ставок Федрезервом, а также снижение риск-аппетита на мировых рынках капитала.

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:36 ALA) торгуется на уровне 447 тенге за доллар.

Курс USDKZT

Источник: KASE

Денежный рынок

По итогам торгов в пятницу индикативные ставки денежного рынка показали слабую разнонаправленную динамику: TONIA снизилась на 2 б.п., до 16,38%, а SWAP_1D вырос на 3 б.п., до 15,03%. При этом объем торгов удерживался вблизи средних значений текущего года (645,0 млрд) и составил 654,4 млрд тенге. В то же время пятничный спрос на депозитном аукционе НБРК составил 163 млрд тенге (100% спроса, средневзвешенная доходность – 16,75% годовых). Открытая позиция по операциям НБРК остается у отметки в 4,0 трлн тенге.

Фондовый рынок

По итогам биржевых торгов акциями в пятницу индекс KASE практически не изменился, закрывшись на отметке 3 461,28 пункта (-0,01%). При этом снижение стоимости акций «Казатомпрома» (-0,7%), «КазМунайГаза», Народного банка и «Казахтелекома» (по 0,4%) практически полностью нивелировал спрос на долевые бумаги Kcell (+1,2%), Kaspi и «КазТрансОйл» (по 0,8%). Более того, после закрытия торгов Kcell опубликовал сильные финансовые результаты за 2022 год (выручка выросла на 12,8%, чистая прибыль – на 24,1%), что может повысить интерес локальных инвесторов к компании на торгах в понедельник, 17 апреля. Из событий на долговом рынке отметим размещение КФУ трехлетних облигаций на 7,1 млрд тенге с доходностью 18,52% годовых.

Мировой рынок

В пятницу, 14 апреля, основные фондовые индексы США снизились, потеряв по итогам дня 0,2–0,4% на фоне противоречивой макростатистики и «ястребиных» заявлений членов Федрезерва. С одной стороны, объем промышленного производства в США в марте вырос на 0,4% при прогнозе увеличения на 0,2%. С другой – наблюдалось падение розничных продаж на 1,0% при прогнозе снижения на 0,5%. Более того, несмотря на повышение индекса потребительского доверия в США в апреле до 63,5 пункта при прогнозе отсутствия изменений показателя (62 пункта месяцем ранее), существенно выросли инфляционные ожидания американцев – до 4,6% с 3,6% в марте. На этом фоне особенно мрачно для участников рынка прозвучало заявление члена Федрезерва Кристофера Уоллера о том, что в текущих условиях (сильный рынок труда, отсутствие признаков ужесточения финансовых условий, инфляция существенно выше целевых уровней) монетарную политику «нужно ужесточить еще сильнее».

В Центральном депозитарии РК перешли миллионный рубеж по числу брокерских счетов

Между тем первая порция квартальных финансовых результатов банковского сектора США оказалась неожиданно позитивной. В I квартале текущего года Citigroup, JPMorgan и Wells Fargo зафиксировали рост чистой прибыли (на 7%, в 1,5 раза, на 32%) при увеличении совокупной выручки (на 12%, на 25%, на 17%), что заметно превышает ожидания рынка.

Нефть

Мировые цены на нефть в пятницу выросли до $86,3 за баррель (+0,3%) на фоне признаков роста спроса на нефть со стороны КНР. По данным таможенного управления Китая, в марте было импортировано 52,3 млн тонн нефти, что на 22,5% превышает аналогичный показатель прошлого года. В целом в I квартале текущего года импорт нефти составил 136,4 млн тонн (+6,7%). Между тем ожидаемый нефтетрейдерами ежемесячный отчет МЭА оказался нейтральным для котировок: по-прежнему ожидается дефицит нефти во втором полугодии 2023 года, который будет сопровождаться дальнейшим сжатием предложения и сохраняющимся инфляционным давлением.

Российский рубль

По итогам торгов пятницы курс по паре USDRUB ослаб до отметки 81,79 рубля за доллар (+0,5%). Между тем Минэкономразвития РФ опубликовало сценарные условия макропрогноза, согласно которым обменный курс рубля в 2023 году в среднем составит 76,5 рубля за доллар (68,3 рубля в предыдущем прогнозе) с плавным ослаблением в 2024–2026 годах. Вероятно, власти ожидают, что поддержку российской валюте окажет выплата windfall tax в бюджет (около 300 млрд рублей), продажа Минфином инвалюты в рамках бюджетного правила, выпуск ОФЗ и изменения в расчете «сырьевых» налогов.