«Экономика на стероидах»: денежная масса растёт двухзначными темпами второй год подряд

Валютный рынок

После шести сессий укрепления нацвалюта продемонстрировала коррекционное ослабление в среду, что, вероятно, обусловлено фиксацией прибыли и приостановлением восходящего тренда котировок нефти во время сессии KASE. По итогам дня курс по паре USDKZT вырос до отметки 431,84 тенге за доллар (+0,64 тенге) при высоком объёме торгов – $180,8 млн (+$18,1 млн). Повышенная торговая активность может быть обусловлена спросом на инвалюту в преддверии продолжительных новогодних выходных в стране (01-04 января).

Из опубликованной статистики отметим, что по итогам 11 месяцев т.г. рост широкой денежной массы, измеряемой агрегатом М3, составил 15%. Таким образом, двухзначный темп прироста продолжился второй год подряд (в 2020 году – 17%) и обусловлен преимущественно фискальным стимулированием экономики, а также использованием эмиссионной возможности центробанка для борьбы с последствиями коронавируса.

Россия планирует запретить криптовалюту. Как это сделают? 

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:50 ALA) торгуется на уровне 431,70 тенге за доллар, что на 0,14 тенге ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Курс USDKZT

Источник: KASE

Денежный рынок

Между тем спрос на краткосрочную тенговую ликвидность со стороны отдельных участников остаётся повышенным, что обуславливает удержание ставок денежного рынка вблизи верхней границы коридора базовой ставки (TONIA – 10,48%, SWAP – 10,46%). Отметим также, что открытая позиция по операциям НБРК удерживается у минимальных значений последних 12 месяцев –3,3 трлн тенге.

Фондовый рынок

В среду голубые фишки KASE продемонстрировали разностороннюю динамику. Так, снижение цен на акции «Казатомпрома» (-1,6%) было компенсировано ростом долевых инструментов БЦК (+2,0%). Как итог, индекс KASE закрылся на одном уровне с торгами вторника – 3 678,9 пункта (+0,04%). При этом котировки остальных инструментов почти не менялись (менее 0,5%). Из событий на долговом рынке отметим, что Аграрная кредитная корпорация выкупила 1,3 млн своих облигаций на сумму 1,4 млрд тенге.

Мировой рынок

Основные фондовые индексы США в среду преимущественно выросли в пределах 0,1-0,3% на фоне улучшения рыночных настроений по поводу перспектив американской экономики.  Так, на рынке спекулируют на том, что стремительное распространение «омикрона» не потребует введения жестких карантинных мер ввиду отсутствия серьезных симптомов у большинства людей с положительным тестом на Covid-19. Отметим, что за последние 24 часа в США было выявлено 301,5 тыс. новых случаев Covid-19. Из опубликованной статистики отметим, что дефицит торгового баланса США в ноябре вырос до $97,8 млрд в сравнении с показателем в $83,2 млрд в октябре (+17,5%).  

Нефть

По итогам торгов среды цена нефти Brent выросла на 0,35% и составила $79,2 за баррель на фоне превзошедшего ожидания аналитиков сокращения запасов сырья в США. Так, управление энергетической информации (EIA) Минэнерго США в среду сообщило, что запасы нефти на прошлой неделе уменьшились на 3,6 млн баррелей. В то же время аналитики ожидали падения запасов  в среднем  на 3,2 млн баррелей, тогда как днём ранее Американский институт нефти (API) сообщил о падении запасов на 3,1 млн баррелей.

Российский рубль

Российская валюта в предпоследний торговый день 2021 года (31 декабря в РФ выходной день) продемонстрировала небольшое ослабление, несмотря на позитивную внешнюю среду. По итогам торгов курс по паре USDRUB вырос на 0,36% – до отметки 74,0 рубля за доллар. Участники российского валютного рынка могли выходить из рублевых позиций ввиду предстоящих продолжительных новогодних выходных. Между тем в фокусе внимания дня – переговоры лидеров США и РФ. По сообщениям Белого дома, президент США Джо Байден заявит своему российскому коллеге Владимиру Путину о наличии дипломатических возможностей для снижения напряженности вокруг Украины, если Москва проявит к этому заинтересованность.

События в Казахстане:

• Токаев подписал закон о полной отмене смертной казни.
• Парламент принял закон по вопросам развития конкуренции.
• В Казахстане усложнят банкам работу с залогами и лишат должников оружия.
• Правила выдачи онлайн-кредитов предложили ужесточить.
• Минюст планирует ввести видеофиксацию работы частных судоисполнителей.
• Более 1 трлн тенге инвестиций привлек Нур-Султан за год.
• Пенсионные взносы казахстанцев в ЕНПФ за год впервые в истории превысили 1 трлн тенге.
• МВК поддержала предложение Минздрава об ужесточении карантина.

Корпоративные события:

• 28 января состоится ВОСА Актюбинского завода нефтяного оборудования.
• 10 января состоится ВОСА "АзияАгроФуд".
• Fincraft Resources стало обладать 100%-й долей участия в BMT Holding Limited.
• Дочерний банк Хоум Кредит энд Финанс Банк сообщил о погашении своих облигаций KZ2C00004570 (HCBNb6).
• Изменен состав правления KEGOC.

Международные события:

• Кремль подтвердил телефонный разговор Путина с Байденом 30 декабря.
• Блинкен обсудил с главами МИД Франции, ФРГ и Британии координацию по Украине и России.
• «Северный поток — 2» полностью готов к эксплуатации, заявил Миллер.
• Аналитики назвали самые доходные компании из S&P 500.
• Инвесторы охладели к акциям финтех-компаний США.
• Годовая инфляция в России в декабре замедлилась до 8,39%.
• Стоимость нефти Brent превысила$80 за баррель впервые за месяц.
• Новак — РБК: «Трудно сказать, когда закончится период высоких цен на газ».