Brent может завершить март с приростом более 60%
Технически Brent на дневном таймфрейме может пройти к $110
EUR/USD выглядит слабым
31 марта EUR/USD держится у 1,1468. На дневном графике торгов парой евро/доллар сохраняется в коридоре 1,1405-1,1600. Индекс доллара удерживается выше 100 пунктов и по итогам месяца может прибавить около 3%. Поддержку валюте оказывает спрос на защитные активы на фоне затяжного конфликта на Ближнем Востоке, который через рост цен на нефть усиливает опасения стагфляции.
Противостояние вокруг Ирана продолжается уже пятую неделю без признаков ослабления. Тегеран фактически ограничил судоходство через Ормузский пролив и угрожает маршрутам в Красном море. Дональд Трамп, в свою очередь, предупредил о возможных ударах по энергетической инфраструктуре Ирана, если пролив не будет открыт. Это снижает вероятность быстрого урегулирования.
Глава ФРС Джером Пауэлл отметил, что долгосрочные инфляционные ожидания в США остаются под контролем, несмотря на геополитическую напряженность, и подчеркнул, что текущая политика регулятора дает возможность оценить последствия конфликта для экономики. В центре внимания инвесторов — макростатистика США: индекс потребительского доверия за март и данные по открытым вакансиям JOLTS за февраль.
Brent может взлететь в любой момент
Цена нефти марки Brent удерживается у $106,36 за баррель. Технически Brent на дневном таймфрейме может пройти к $110. Инвесторы обсуждают информацию о том, что Дональд Трамп готов завершить военную кампанию против Ирана даже при сохранении ограничений в Ормузском проливе. Это может усилить контроль Тегерана над ключевым маршрутом.
Одновременно напряженность в регионе усиливается. Иран нанес удар по кувейтскому нефтяному танкеру у порта Дубая, что подчеркивает риски для судоходства в Персидском заливе. К конфликту также подключились поддерживаемые Ираном хуситы, а Тегеран, по данным СМИ, готовит меры по ограничению судоходства в Красном море. На этом фоне возрастает риск перебоев в поставках. Под угрозой оказываются сразу два ключевых глобальных маршрута транспортировки энергии. Несмотря на текущую коррекцию, нефть сохраняет сильный рост и может завершить месяц с приростом более 60%.
Премаркет США: а может, все наладится
Рынок акций США слегка прибавляет. Фьючерс на индекс S&P 500 на премаркете идет вверх. На daily-графике торгов индекс S&P 500 заходит в рамки коридора 6300-6400 п. Фьючерсы на американские индексы растут почти на 1% на фоне сообщений о том, что Дональд Трамп готов завершить военную кампанию против Ирана даже при сохранении ограничений в Ормузском проливе. Это воспринимается рынком как сигнал к возможной деэскалации.
Дополнительную поддержку настроениям дали комментарии главы ФРС Джерома Пауэлла. Он отметил, что долгосрочные инфляционные ожидания остаются стабильными, а текущая политика регулятора позволяет оценить влияние конфликта на экономику.
В основной сессии понедельника динамика была смешанной: Dow прибавил 0,11%, тогда как S&P 500 и Nasdaq снизились на 0,39% и 0,73% соответственно. При этом S&P 500 приблизился к зоне коррекции, снизившись на 9,4% от январских максимумов, а Dow и Nasdaq потеряли 10,5% и 13,4% от пиков. Теперь внимание инвесторов сосредоточено на данных по потребительскому доверию в США за март и статистике JOLTS по открытым вакансиям за февраль.
В биткоине снова распродажа
Курс BTC опустился до $66350. За сутки он потерял 1,65%, за неделю — 6,80%.
Пока биткоин остается внутри диапазона, несмотря на попытки выхода ниже. Локальный рост к $68400 прошел на фоне восстановления фьючерсов на акции, но техническая картина существенно не изменилась. Для ослабления давления рынку нужно вернуться выше $72000, а разворот вверх возможен только при закреплении выше $76000.
Ключевой драйвер — геополитика. Конфликт на Ближнем Востоке синхронно влияет на все рынки: нефть резко выросла, доллар усилился, золото теряет позиции, а риск-активы, включая BTC, остаются в режиме ожидания. Риторика ФРС стала мягче, но рост инфляционных рисков на фоне дорогой нефти сохраняет стагфляционный фон.
В ближайшие дни рынок будет зависеть от трех факторов: переговоров по Ирану перед дедлайном 6 апреля, макростатистики США (JOLTS, ADP, NFP) и развития ситуации в Красном море. Важно, что данные по рынку труда выйдут в день, когда фондовые площадки закрыты, поэтому реакция может быть более резкой и смещенной в криптоактивах.
Капитализация криптовалютного сектора составила $2,29 трлн. Доли распределились так: BTC — 57,9%, ETH —10,7%.