Brent начинает зиму с восстановления
Технически этот сорт нефти на дневном таймфрейме может подняться до $63,80
EUR/USD начинает неделю консолидацией
1 декабря EUR/USD держится рядом с 1,1598. На дневном графике торгов парой евро/доллар заключен в рамки 1,1560-1,1620. Индекс доллара колеблется около 99,4 пункта, у минимума за две недели. Инвесторы входят в ключевой месяц, который может принести финальное снижение ставки ФРС в этом году.
Рынок закладывает 87%-ную вероятность уменьшения ставки на 25 б. п. на заседании Федрезерва на следующей неделе, а также еще три снижения в 2026 году.
Прошлая неделя стала худшей для доллара за четыре месяца: ожидания более мягкой политики резко выросли, а новости о том, что экономический советник Белого дома Кевин Хассет рассматривается как потенциальный преемник Джерома Пауэлла, усилили ожидания дальнейшего снижения ставок при администрации Дональда Трампа.
Теперь внимание инвесторов смещается к свежей статистике по США. На этой неделе выйдут данные по занятости в частном секторе, а официальный отчет по рынку труда будет опубликован позже, ближе к концу месяца.
Нефть Brent восстановилась
Цена нефти марки Brent держится около $63,43 за баррель. Технически Brent на дневном таймфрейме может подняться до $63,80.
Цены поднялись после того, как OPEC+ подтвердила решение сохранить приостановку увеличения добычи в первом квартале 2026 года. Альянс еще в начале октября объявил о трехмесячном моратории и теперь окончательно закрепил его, сославшись на сезонные факторы. Рост цен ограничивают ожидания возможного мирного соглашения между Россией и соседями. Оно может привести к смягчению санкций в отношении российской нефти и увеличению предложения на мировом рынке.
Ноябрь стал четвертым подряд месяцем снижения цен на нефть из-за ожиданий существенного профицита предложения. На выходных президент США Дональд Трамп усилил риторику в отношении Венесуэлы. Он заявил, что воздушное пространство страны следует считать «закрытым», хотя позднее смягчил формулировку.
Премаркет США: еще выше
Рынок акций США в «зеленой» зоне. Фьючерс на индекс S&P 500 на премаркете целится выше. На daily-графике торгов индекс S&P 500 ориентируется на 6900 п. Торги проходят в низких объемах из-за праздничного периода. Внимание рынка смещено к предстоящей макростатистике и ожиданиям следующего снижения ставки ФРС.
Крупные индексы завершили лучшую неделю с июня, однако Nasdaq зафиксировал первое с марта месячное снижение на фоне опасений по поводу переоцененности акций AI и технологического сектора. Это усилило фиксацию прибыли. CME перезапустила деривативные рынки после сбоя на одном из ключевых дата-центров. Это дополнительно снизило активность в и без того тихую торговую сессию.
Розничный сектор получил поддержку на фоне активного спроса в период Black Friday. Национальная федерация ритейла ожидает рекордные 186,9 млн покупателей с Дня благодарения по Киберпонедельник. Акции Intel выросли на 10,2%, став лидером S&P 500 на надеждах поставлять процессоры для Apple. При этом часть бумаг AI-сектора, включая Nvidia, испытали давление из-за повышенных рисков и фиксации прибыли.
BTC: крипте опять хуже
Курс BTC падает до $85 740. За сутки он провалился на 5,57%, за неделю — сократился на 1,60%.
На рынке за прошлую неделю произошел резкий разворот настроений: вероятность снижения ставки ФРС в декабре выросла с 30% до 87%. «Голубиные» заявления Уоллера, Уильямса и Дейли, слабые данные по розничным продажам и PPI, а также обсуждение возможной смены главы ФРС нарастили ожидания более мягкой политики. Криптовалютный рынок отыграл этот сигнал: за неделю было ликвидировано около $236 млн шортов, из них свыше $80 млн по BTC. Зафиксирован первый с начала ноября приток средств в биткоин-ETF составил около $21 млн.
Технический сбой на CME 28 ноября временно снизил обороты, но не изменил общей динамики. Техническая картина остается смешанной. Диапазон консолидации для BTC заключен в рамки $85000-93100. Ключевые уровни сопротивления — $93 500, 95 300, 99 500. Закрепление выше $99 500 станет сигналом разворота тренда. Уход ниже $89 300 открывает путь к $77 000.
Доллар США остается под давлением, золото выше $4 240, фондовые индексы росли семь месяцев подряд. Открытый интерес в биткоин-фьючерсах по-прежнему снижен и составляет около $60 млрд против октябрьских максимумов. Следующие 10 дней будут важнейшими. Там запланированы данные по занятости, PMI и выступление Пауэлла. Все это станет ключевым моментом для попытки пробить $93 500 и перейти к диапазону $95 000-99 000.
Капитализация криптовалютного сектора составила $2,92 трлн. Показатель опять уменьшается. Доли распределились так: BTC — 58,6%, ETH —11,7%.
