Обзор основных мировых финансовых рынков за вторник и прогноз на среду

Обзор за 3 июня

И вновь начало дня было ознаменовано данными из Китая, и хотя на этот раз показатели носили противоречивый характер, рынок предпочел сконцентрировать свое внимание на сильных уровнях PMI в сфере услуг, который достиг 55,5 против 54,8 ранее. Это тут же поддержало интерес к азиатским индексам и вылилось в рост гонконгского Hang Seng Index (HSI) на 0,6% и японского Nikkei (NKD) на 0,66%, что помогло последнему обновить двухмесячные максимумы.

Тем временем, австралийский РБА оставил все на прежних местах и решил не пугать рынки словами о шагах против «слишком высокого курса валюты», что взбодрило AUD/USD и помогло отметить локальный максимум 0,9286. Вероятнее всего, колебания пары будут ограничены диапазоном 0,92-0,93 вплоть до пятничного отчета по «нонфармам».

Тем временем, европейские данные по слабой инфляции были нейтрализованы позитивными данным по уровню безработицы, который внезапно снизился с 11,8% до 11,7%. Рынок застали врасплох, поэтому мы даже увидели небольшое укрепление спроса на EUR/USD поначалу. И, несмотря на то, что оптимизм быстро испарился, спустя пару часов он вернулся в виде страха, что пара «нащупала дно». В результате EUR/USD полдня провела в рамках 20-пунктового диапазона, облюбовав отметку 1,36, но затем рванула к максимуму 1,3647, неподалеку от которого и завершила торги. GBP/USD пыталась найти повод для роста в PMI строительного сектора, однако тот не дотянул до прогнозов, оставив пару в районе 1,6750.

Европейские индексы во вторник продемонстрировали падение в 16 из 18 стран. Французский CAC 40 упал на 0,3%, германский DAX также потерял 0,3%, а британский FTSE 100 и вовсе ослаб на 0,4%. Все дело в том, что на рынках появились опасения, что мер ЕЦБ будет недостаточно, чтобы восстановить еврозону и вернуть рост цен.

Американские индексы также попали под давление своих европейских коллег, несмотря на то, что опубликованные данные из США по производственным заказам даже превысили прогнозы. S&P (ES) прервал 3-дневный рост, продемонстрировав падение на 0,1% на момент написания обзора. Тем временем, пара USD/JPY смогла удержаться выше 102,00, торгуясь в районе 102,50 на закрытии.

Цены на нефть Brent пошли на поводу всеобщего тренда и упали к трехнедельному минимуму на беспокойстве, что слабеющая европейская экономика сократит спрос на фоне растущих мощностей Ливии. Brent с поставкой в июле потеряла 26 центов или 0,2% до 108,32 за баррель, что стало минимальным внутридневным уровнем с 13 мая текущего года.

Прогноз на 4 мая

Фондовый рынок

История с ростом фондовых рынков все еще актуальна, несмотря на то S&P500 (ES), что прервал трехдневный рост, его результат за текущий год к +4,14%. Если говорить об основных фондовых индексах, то лишь один из них пока не выполнил свой план роста на текущий год – индекс Nikkei (NKD). На текущий момент его результат за 2014 год составляет -7,5%, однако все говорит о том, что бенчмарка может исправиться. Она уже продемонстрировала 9-е положительное закрытие за 11 последних сессий, так как рынок начал верить, что Япония с честью переживает повышение налога на потребление, и теперь все внимание будет направлено на структурные реформы. Если так, то у индекса впереди еще очень большой потенциал роста, а текущие уровни выглядят привлекательно низкими для входа лонгами.

Товарно-сырьевой рынок

Как мы уже говорили в предыдущем обзоре, падение цен на золото все еще на повестке дня в связи с появлением на графике медвежьего сигнала. Риск краткосрочных рывков вверх все еще существует, однако все это будет иметь лишь коррекционную природу и не должно уйти выше отметке $1268/$1261 за унцию. На ближайшее время целями при падении могут стать уровни поддержки 1235 и 1226.

Аналогичная ситуация происходит на рынке серебра. Несмотря на то, что на текущий момент металл выглядит устойчивее золота, нисходящий тренд, вероятно, продолжится, а коррекционные откаты вверх не должны превысить отметки 19,36/55. Таким образом, краткосрочное укрепление серебра в ближайшее время может стать удачной точкой входа шортами.

Что касается цен на нефть, сегодня все внимание рынка будет приковано к данным по запасам в США, и если показатель продолжит расти, это может вновь оказать давление на котировки «черного золота». С точки зрения технического анализа надо отметить, что Brent преодолел 200-дневную скользящую среднюю, просигналив о намерении продолжить движение вниз. Ближайшим уровнем поддержки для котировок выступает отметка 107,95. В случае ее преодоления целью движения вниз может стать область 107,05.

Валютный рынок

Завтрашний день пройдет полностью под девизом «В ожидании Марио», так как рынки будут полностью заняты оценкой, на что же способен ЕЦБ в текущих условиях. Тем не менее, утром внимание рынков привлечет AUD/USD, так как будет опубликован отчет по ВВП в 1 квартале. Ожидается, что темпы роста будут пересмотрены на повышение, и если сюрприз окажется еще более приятным, можно ожидать роста пары в район 0,93.

Затем внимание инвесторов на время займут европейские отчеты: сначала данные по деловой активности в сфере услуг, а затем и темпы роста ВВП в 1 квартале. Последний показатель может стать особенно интересным, учитывая близящееся заседание ЕЦБ. Дело в том, что при прошлой публикации отчета оценка не дотянула до прогнозов, поэтому дополнительное разочарование может отрицательно сказаться на курсе EUR/USD и отправить пару вновь в район отметки 1,3585, которая остается сильной поддержкой на текущий момент.

Во время американской сессии мы увидим результаты заседания Банка Канады, от которого мало кто ожидает каких-либо интересных действий или комментариев. Еще в апреле регулятор подчеркнул важность таких показателей, как объемы экспорта и инвестиций. ВВП за 1 квартал показал, что и тот, и другой компонент продолжают падать, таким образом, радоваться пока нечему, а значит, и Банк Канады оставит все на прежних местах. Таким образом, USD/CAD может продолжить свой рост в район 1,0940, особенно, если данные из США порадуют.

Американский отчет ISM в сфере услуг интересен в плане его компонента занятости перед публикацией «нонфармов». В апреле основной индекс достиг максимума с августа 2013 года на отметке 55,2, что позволяет ожидать небольшой коррекции индикатора вниз. Однако субиндекс занятости, обвалившийся в апреле до 51,3 от 53,6 в марте, возможно, продемонстрирует восстановление, а это усилит веру в сильный пятничный NFP и поддержит спрос на USD.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB