Федрезерв может поднять процентную ставку в ноябре на 75 б.п. четвертый раз подряд

Валютный рынок

В среду, 19 октября, нацвалюта продолжила отвоевывать потерянные ранее позиции в паре с долларом США, несмотря на неоднозначный внешний фон. По итогам биржевых торгов курс по паре USDKZT снизился до отметки 470,11 тенге за доллар (-2,64 тенге). При этом торговая активность на рынке снизилась – совокупный объём торгов составил $100,8 млн (-$19,96 млн), что немного ниже среднесуточных показателей с начала года. Очевидно, что текущее укрепление нацвалюты во многом происходит под влиянием внутренних факторов, главными из которых отметим регулярные продажи инвалюты из Нацфонда и субъектами КГС, а также высокие изъятия свободной тенговой ликвидности из рынка.

В мажилисе одобрили законопроект о гарантированном трансферте из Нацфонда 

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:45 ALA) торгуется на уровне 468 тенге за доллар.

USDKZT

Источник: KASE

Денежный рынок

Ставки привлечения тенговой ликвидности сроком на день продемонстрировали разнонаправленную динамику: TONIA повысилась с 14,01 до 14,27%, SWAP-1D понизилась с 14,50 до 14,32%. Как можно заметить, оба индикатора удерживаются внутри нижнего коридора базовой ставки НБРК. При этом торговая активность на рынке повысилась: совокупный объём торгов составил 561,8 млрд тенге (+37,9 млрд). В среду на депозитном аукционе Нацбанк привлёк 197,0 млрд тенге под 14,5% годовых (100% спроса). Открытая позиция по операциям НБРК находится вблизи 3,4 трлн тенге задолженности перед рынком.

Фондовый рынок

В среду на фондовом рынке преобладал спрос на бумаги отдельных казахстанских эмитентов. Как итог, индекс KASE вырос на 0,21% – до 3 3 125,4 пункта. Локомотивом указанного роста выступили акции Kaspi (+2,7%), «Казахтелекома» (+1,1%) и Народного банка (+0,5%). Из событий долгового рынка отметим, что Министерство финансов РК привлекло 58,1 млрд тенге сроком на 5 лет под 15,43% годовых, 40,5 млрд тенге сроком на 3,9 лет под 15,42% годовых, а также 30,3 млн сроком на 2,3 года под 14,42% годовых.

Мировой рынок

Ключевые американские фондовые индексы в среду снизились в пределах 0,3-0,9% на фоне очередного роста опасений относительно дальнейших мер по повышению процентной ставки Федрезервом. Об этом, в частности, можно было судить по росту доходности эталонных 10-летних трежерис до максимального уровня с июля 2008 года – 4,14% годовых. При этом вышедшая макростатистика была негативной: количество новых домов в США, строительство которых было начато в сентябре, сократилось на 8,1%. Между тем вышедшая корпоративная отчетность была смешанной (сильные результаты опубликовали – Netflix, United Airlines и т.д.; слабые – Tesla, Abbott Laboratories и т.д.).

Доходность 10-летних облигаций США

Источник: Investing

Нефть

На фоне публикации данных о неожиданном снижении запасов сырья в США стоимость эталонной нефти марки Brent в среду выросла на 2,6%, достигнув отметки $92,4 за баррель. По данным Минэнерго США, запасы нефти в стране на прошлой неделе снизились на 1,73 млн баррелей – до 437,4 млн баррелей. При этом аналитики в среднем ожидали повышения показателя на 1,27 млн баррелей. Напомним, днём ранее стало известно о продаже дополнительных 15 млн баррелей нефти из стратегического резерва США в ответ на действия ОПЕК+ по сокращению добычи, что оказывало давление на котировки.

Российский рубль

Несмотря на высокие цены на нефть и старт налогового периода, курс российской валюты завершил торги среды негативной динамикой. По итогам валютных торгов среды средневзвешенный курс по паре USDRUB закрылся на отметке 61,73 рубля за доллар (+0,26%). Давление на локальный сентимент оказывал очередной всплеск геополитической напряженности (введение военного положения), а также ожидания по дальнейшему снижению ключевой ставки в свете замедления ИПЦ в стране. Так, годовая инфляция в РФ к 17 октября замедлилась до 13,1% с показателя 13,4% на 10 октября и 13,7% на конец сентября.