Рост ВВП США в третьем квартале 2023 года превысил прогнозные ожидания
Это заметно усиливает перспективы сохранения высоких процентных ставок
Аналитический центр Ассоциации финансистов Казахстана представил очередной ежедневный обзор рынков
Валютный рынок
Динамика изменения курса валютной пары USDKZT сохраняется невысокой на фоне неустойчивой внешней среды, но стабильной внутренней макроситуации (рост ВВП, замедление инфляции, высокие базовая ставка и изъятие свободной тенговой ликвидности из рынка). По итогам валютных торгов в четверг, 26 октября, пара USDKZT закрылась на уровне 476,1 тенге за доллар, в сравнении с показателем 475,87 накануне. Поводом к покупкам/продажам на рынке в ближайшей перспективе могут выступить заявленные объёмы продаж инвалюты из Нацфонда на ноябрь, а также предстоящий заключительный в текущем году квартальный налоговый период.
На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:45 ALA) торгуется на уровне 472 тенге за доллар.
Курс USDKZT
Источник: KASE
Денежный рынок
Таргетируемая ставка при проведении операций ДКП на денежном рынке TONIA находится вблизи верхней границы базовой ставки (16,76% годовых) на фоне высокого спроса на краткосрочную тенговую ликвидность со стороны отдельных участников и его удовлетворения сделками с НБРК (объём торгов – 1,2 трлн тенге). Отметим, что открытая позиция по операциям НБРК немного снизилась - до 4,5 трлн тенге, главным образом за счёт сделок обратного репо.
Открытая позиция по операциям НБРК
Источник: НБРК
Фондовый рынок
В четверг индекс KASE показал небольшой отскок, увеличившись до отметки 4059,1 пункта (+0,1). Основные разнонаправленные изменения в структуре индекса наблюдались в акциях «Казатомпрома» (+3,9%) и «Казахтелекома» (-4,7%). Рост первого мог происходить на ожиданиях сильных операционных результатов (выйдут сегодня, в пятницу, 27 октября), тогда как снижение второго – дивидендная отсечка (сегодня состоится ВОСА, где будет решаться вопрос выплаты дивидендов).
Мировой рынок
Ключевые фондовые индексы США в четверг продолжили падение, опустившись в пределах 0,8-1,8% на фоне проинфляцинной макростатистики. Так, американская экономика выросла в третьем квартале на 4,9% в годовом выражении и при ожиданиях повышения лишь на 4,3%. Таким образом, американская экономика в третьем квартале росла самыми быстрыми темпами почти за два года (вопреки опасениям о рецессии), что заметно усиливает перспективы сохранения высоких процентных ставок в системе на длительное время. В то же время вышедшая в течение дня корпоративная отчётность была смешанной (например, прибыль IBM превысила прогнозы, но MasterCard и Meta опубликовали неутешительные прогнозы по выручке). Уже после закрытия сессии сильные финрезультаты опубликовал Amazon (акции компании на постмаркете прибавили 5,4%).
ВВП США
Источник: yahoo finance
В пятницу, 27 октября, инвесторы ожидают данных по ценовому индексу расходов на личное потребление (PCE), который, как известно, является более предпочтительным для Федрезерва показателем инфляции (чем ИПЦ).
Нефть
Цены на нефть Brent в четверг снизились на 2,4% – до отметки $87,9 за баррель. С одной стороны, немного ослабли опасения распространения палестино-израильского конфликта в более широкую войну в регионе. А с другой – управление энергетической информации (EIA) США сообщило о росте коммерческих запасов нефти на 1,4 млн баррелей при ожиданиях более скромного увеличения на 0,2 млн баррелей.
Российский рубль
После шести сессий роста российский рубль в четверг, 26 октября, немного ослаб в паре с долларом США – до 93,96 рубля за доллар (+0,67%). Ряд участников рынка мог фиксировать прибыль после заметного снижения курса USDRUB в предыдущие пять сессий (с 97,7 до 93,3). Между тем сегодня Банк России может вновь повысить ключевую ставку – до 14% годовых (+100 б.п. по ожиданиям аналитиков).
