Криптовалюты проходят новую проверку на прочность

EUR/USD растет 

9 февраля основная валютная пара опирается на биржевую осторожность. EUR/USD укрепился до 1,1835. На дневном графике торгов парой евро/доллар все еще держится в диапазоне 1,1820-1,2072.

Индекс доллара опустился к 97,5 пунктам, продолжив снижение вторую сессию подряд. Инвесторы действуют осторожно в ожидании ключевой макростатистики, публикация которой была сдвинута из-за частичного шатдауна правительства США.

11 февраля рынки получат отчет по рынку труда за январь, в то время как последние опережающие индикаторы указывают на его замедление. Также в фокусе данные по розничным продажам за декабрь. Отложенный отчет по инфляции за январь ожидается в 13 февраля.

Рынок по-прежнему закладывает сохранение ставки ФРС в марте, с возможным первым снижением в июне и еще одним — в сентябре.

Дополнительное давление на доллар оказало улучшение настроений к риску: восстанавливаются технологические акции, драгметаллы и криптовалюты.

Brent открыл неделю снижением

Рынок нефти остается в зоне высокой волатильности. Цена нефти марки Brent просела до $67,02 за баррель. Технически Brent на дневном таймфрейме может спуститься к $66,75.

Итак, просадка прошлой недели продолжается. Давление на котировки оказало уменьшение напряженности между США и Ираном. Это снизило опасения возможных перебоев поставок с Ближнего Востока. Президент США Дональд Трамп заявил, что переговоры с Ираном прошли «очень хорошо» и что новые контакты запланированы на начало этой недели.

При этом Трамп предупредил, что последствия для Тегерана будут «очень серьезными», если сторонам не удастся договориться по ядерной программе.

Инвесторы параллельно следят за потоками нефти из Индии. На прошлой неделе Трамп сообщил, что Нью-Дели якобы согласился прекратить импорт российской нефти в рамках более широкого торгового соглашения. Однако индийские власти пока официально это не подтвердили, подчеркнув, что приоритетом остается энергетическая безопасность.

Ранее в этом году цены на нефть росли на фоне геополитических рисков и временных перебоев добычи, несмотря на сохраняющиеся опасения по поводу избыточного предложения.

Премаркет США: в фокусе внимания — статистика и отчеты

Рынок акций США прибавляет. Фьючерс на индекс S&P 500 на премаркете в «зеленой» области. На daily-графике торгов индекс S&P 500 нацелился на 6955 п. Инвесторы готовятся к насыщенной неделе с большим объемом макростатистики и корпоративной отчетности.

13 февраля рынки получат отчет по рынку труда США за январь, публикация которого была отложена из-за частичного шатдауна. Ранее вышедшие индикаторы указывали на замедление динамики занятости. В тот же день ожидаются и данные по инфляции в США за январь (CPI).

В корпоративном секторе на этой неделе отчитаются Coca-Cola, Ford Motor, Robinhood, McDonald’s и Coinbase Global.

На прошлой неделе основные индексы сначала оказались под давлением на фоне распродаж в технологическом секторе, криптовалютах и драгоценных металлах, однако к пятнице настроения улучшились, и рынки частично отыграли потери. По итогам недели индекс Dow Jones вырос на 2,5%, тогда как S&P 500 снизился на 0,1%, а Nasdaq Composite — на 1,84%.

В биткоине настала «криптозима»

Криптовалютный рынок проходит новую проверку на прочность. Курс BTC  опустился до $69770. За сутки он просел на 1,06%, за неделю — на 9,18%.

Давление на рынки сохраняется после номинации Кевина Уорша на пост главы ФРС, что усилило режим risk-off и ударило по рисковым активам. 5 февраля ликвидации на крипторынке достигли $2,7 млрд, спровоцировав каскадные распродажи. В начале недели золото пережило обвал на 21% — худший за десятилетие. Технологический сектор оказался под сильным давлением: Nasdaq снизился на 1,4%, PayPal потерял около 19%, AMD — 17%. При этом Dow Jones 6 февраля обновил исторический максимум, превысив 50 000 пунктов. Капитализация крипторынка за неделю сократилась на $295 млрд.

Биткоин пробил ключевую поддержку в зоне $73000–74000 и на панике протестировал уровень $60000 на повышенных объемах, после чего последовал отскок. Индекс страха и жадности обвалился до пяти пунктов — минимума с 2019 года. Полностью стерты 123 дня роста после халвинга, цена вернулась к уровням октября 2024 года. Ближайшая поддержка проходит в районе $66000 на часовом таймфрейме. Рынок формирует диапазон консолидации в ожидании решений ФРС.

Макроэкономический фон остается противоречивым. Вероятность снижения ставки ФРС в июне выросла до 75%, при этом резко увеличились ожидания шага на 50 б. п. Золото восстановилось к $5000 на фоне геополитических рисков. Инцидент с иранским дроном усилил нервозность рынков. Держатели биткоин-ETF находятся в среднем убытке около 15%.

Среди факторов риска — крайне низкая ликвидность после массовых ликвидаций, давление со стороны майнеров, работающих в убыток и вынужденных продавать BTC для покрытия расходов, а также повышение маржинальных требований, усилившее нагрузку на заемные позиции. На рынке также обсуждается версия принудительного закрытия плечевых позиций рядом хедж-фондов.

На неделе 9–15 февраля в фокусе будут данные по рынку труда и инфляции, а также комментарии представителей ФРС. Геополитическая напряженность вокруг США и Ирана сохраняется.

В целом биткоин пережил одну из самых жестких недель с провалом к $60000 и восстановлением в район $69500. Массовые ликвидации и экстремальный уровень страха указывают на прохождение острой фазы снижения. Сейчас рынок переходит в стадию консолидации в ожидании макроданных и сигналов ФРС.

Капитализация криптовалютного сектора составила $2,36 трлн. Доли распределились так: BTC — 58,8%, ETH — 10,4%.