Как в Казахстане будут выявлять скрытый контроль над банками
Почему доли владения в банках больше не главный критерий контроля
АРРФР пересмотрело правила, по которым определяется, кто фактически контролирует банки и банковские холдинги. Регулятор закрепил подход, при котором влияние на финансовую организацию может устанавливаться не только через долю владения, но и через финансирование и связанные структуры. Соответствующее постановление принято 7 апреля 2026 года.
Например, лицо может получить статус крупного участника банка, если предоставляет финансирование свыше 10% капитала на нерыночных условиях, например, по сниженной ставке, с отсрочками или льготными депозитными условиями. Для банковских холдингов действует аналогичный подход, однако порог установлен на уровне 25% от капитала банка.
Отдельно документ описывает случаи, когда влияние может устанавливаться «иным образом». В частности, речь идет о ситуациях, когда одно лицо финансирует организацию в объеме, превышающем ее собственный капитал, при наличии связей через менеджмент или акционеров.
Правила также описывают ситуации совместного влияния. К ним, в частности, относятся случаи, когда несколько лиц в совокупности приобретают значительные пакеты акций в течение 90 дней либо получают их в доверительное управление в течение 12 месяцев. В таких случаях они могут рассматриваться как единый крупный участник. В расчет принимаются и производные финансовые инструменты, если их базовым активом являются акции банка.
При этом такие сделки не рассматриваются как признак совместного влияния, если приобретение осуществляется десятью и более лицами на организованном рынке ценных бумаг или на международных фондовых биржах, включенных в соответствующий перечень.
Требования о контроле теперь распространяются не только на юридические лица, но и на структуры без такого статуса. При этом, они не касаются Нацбанка, фонда «Самрук-Қазына», холдинга «Байтерек» и его «дочек», а также международных финансовых организаций.
Документ вводит требование уведомлять регулятора в течение 30 дней при возникновении признаков контроля либо устранять такие признаки. В противном случае применяются меры надзорного воздействия, предусмотренные законодательством о банках. Среди них ограничение прав голоса, требования по снижению доли участия или устранению схем контроля и другие.
Ожидается, что новые правила повысят прозрачность структуры владения банками и ограничат использование схем для скрытого контроля.