Обзор за 2 октября
Фондовые рынки продолжает лихорадить, что заставляет мировые индексы двигаться вниз в унисон. Гонконгский Hang Seng и японский Nikkei продолжали нести потери в связи с неразрешившимся конфликтом на улицах Гонконга. Тем временем британский FTSE и германский DAX расстраивались из-за результатов заседания ЕЦБ. У инвесторов появились сомнения в эффективности мер, предпринимаемых регулятором. Американские DJIA и NADAQ также балансировали на грани роста и падения.
Доллар США, наконец-то, был наказан за свое многодневное ралли в рамках фиксации прибыли. С самого утра американская валюта несла потери против основных коллег. USD/JPY обвалилась к недельному минимуму в районе 108,00, после чего пара немного восстановила свои позиции в район 108,40. Значительная перекупленность американской валюты вкупе со слабоватыми экономическими данными из США все же сделали свое дело. К сожалению, GBP/USD не смог воспользоваться ситуацией – после первоначального скачка к 1,6248, он вновь вернулся ниже 1,62 к минимуму 1,6111, завершив торги 30 пунктами выше. Более сильные, чем ожидалось, данные по PMI в строительном секторе не смогли приободрить пару. EUR/USD колебался из стороны в сторону, однако заседание ЕЦБ не дало новых импульсов для движений – Драги и Ко предпочли оставить все как есть и подождать. В итоге, пара в лучшие моменты достигала отметки 1,2698, однако вернулась в район 1,2670 на закрытии.
Цены на нефть все также находились под давлением в связи с недавними действиями Саудовской Аравии, а также на сообщениях о том, что Россия довела объемы добычи нефти до почти рекордных уровней со времен распада СССР (10,61 млн баррелей в сутки). На фоне разговоров о снижении спроса это еще один фактор для падения. В результате, Brent завершила торги в районе 93,70 за баррель, после неудачных попыток пробиться ниже 91,56. WTI закрепилась в районе 91,30, после того как спускалась к 1,5-годовому минимуму на 88,17.
Золото и серебро не смогли в полной мере воспользоваться ослаблением доллара США и негативной динамикой фондового рынка, однако максимумы дня были передвинуты выше. XAU/USD добралась до отметки 1222,31, но откатилась в район 1213,80 на закрытии. Тем временем, XAG/USD делала попытку пробраться выше 17,33, но скатилась к 17,10 на закрытии.
Прогноз на 3 октября
Фондовый рынок
Японский индекс Nikkei (NKD) обвалился от максимумов, достигнутых 26 сентября, потеряв около 5,5% за три торговых дня. Виною тому стала коррекционное укрепление иены, а также протестные движения в Китае, которые угрожают стабильности всего азиатского региона. Тем не менее, уверенный восходящий тренд, начавшийся еще в мае, вряд ли подошел к концу, а текущая глубокая коррекция – это хороший шанс войти на рынок на более привлекательных уровнях. Индексы всегда отличались высокой волатильностью, поэтому надо быть готовым к резким колебаниям, если вы решились торговать этим активом. Впереди у NKD неплохой потенциал роста, во-первых, в связи тем, что рынок закладывает вероятность скорого расширения стимулирующих мер со стороны Банка Японии. Это всегда оказывает благоприятное воздействие на фондовый рынок – посмотрите на американские индексы. Во-вторых, крупнейший Государственный Пенсионный Фонд (GPIF) Японии постепенно диверсифицирует свой многотриллионный портфель, отходя от государственных облигаций в пользу японский акций. Еще в августе Фонд объявил, что намерен расширить долю этих активов до 20%, а это немало в масштабах экономики и хорошее подспорье для роста Nikkei.
Товарно-сырьевой рынок
И вновь Brent оправдала наши ожидания, продолжив падение на фоне все той же темы сниженных цен от Саудовской Аравии. Кроме того, все еще продолжающиеся протесты на улицах Гонконга угрожают дестабилизацией ситуации в Китае, который является крупным потребителем энергоносителей. И это тоже будет создавать условия для падения актива. На ближайшее время отметка 90 за баррель может стать ключевым психологическим уровнем поддержки, после чего не исключена более внушительная коррекция Brent с вероятностью возвращения в район 94,00.
Валютный рынок
USD/RUB держалась весь день довольно спокойно, достигнув в течение дня минимума 39,44 и завершив торги в районе 39,63. Примечательно, что Банк России попыталась использовать вербальные интервенции для влияния на рубль. Глава Банка России Эльвира Набиуллина выступила на тему недавних слухов об ограничении вывоза капитала, которое может реализовать регулятор. Такие разговоры были опровергнуты, а управляющая подтвердила, что ЦБ оставляет за собой право осуществлять интервенции, и на текущий момент сдерживание инфляции является основным приоритетом. К сожалению, это не смогло укрепить российскую валюту, однако, по крайней мере, предотвратило дальнейший рост. Теперь все внимание на динамику доллара США – именно он в ближайшее время может помочь рублю укрепиться.
Сегодня в центре внимания рынок труда США, а, значит, основное внимание привлечет динамика USD/JPY, которая уже немало потеряла на недавних разочарованиях данными по потребительскому доверию и индексу ISM в обрабатывающей промышленности. Кстати сказать, перечисленные отчеты выступают в пользу слабоватых результатов релиза, так называемых, «нон-фармов». Компонент занятости ISM скатился до 54,6 от 58,1 в августе, что может означать, что текущие ожидания прироста показателя рабочих мест на 215 тыс. в рамках пятничной публикации завышены. Кроме того, недавний отчет ADP по занятости в частном секторе также не смог превысить прогнозных значений, практически совпав с прогнозами. Если данные действительно разочаруют, это будет серьезный удар по доллару США, который все это время рос лишь на оптимистичных ожиданиях стабильного восстановления американской экономики, которое позволит ФРС скорее перейти к повышение ставок. Целью пары при падении может стать район 107,50.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
