Дорогая нефть и укрепившийся рубль окажут поддержу тенге

Фото: rfcaratings.kz

Свой ежедневный обзор рынков и бирж представляет аналитический центр Ассоциации финансистов Казахстана.

Цены на нефть в среду выросли на фоне снижения запасов нефти вторую неделю подряд в США и сохраняющихся признаков устранения мирового избытка предложения нефти. По итогам торгов июльские фьючерсы на нефть Brent подорожали на 1,13% до $79,32 за баррель - наиболее высокого уровня закрытия с ноября 2014 года. Управление энергетической информации США (EIA) в среду сообщило о снижении объёма запасов нефти в США на прошлой неделе на 1,4 млн баррелей до 432,4 млн баррелей. При этом аналитики, опрошенные агентством Reuters, ожидали снижения запасов на 0,76 млн баррелей до 433,04 млн баррелей.

ОПЕК: профицит мирового запаса коммерческой нефти практически устранён

На фоне данных о снижении мировых запасов нефти цена Brent поднялась до мак... →

Доходность гособлигаций США продолжает расти. В частности, доходность 10-летних бумаг Казначейства США вчера выросла 3 б.п. до 3,1% годовых. Доходность федеральных заимствований США продолжает повышаться на фоне сильных статданных по экономике США, а также опасений по поводу ускорения инфляции и темпов роста процентных ставок ФРС. Согласно последнему опросу Bank of America Merrill Lynch, управляющие активами ждут достижения доходности десятилеток в 3,6% годовых, после чего последует переток ликвидности от акций к облигациям.

Промышленный индекс Dow Jones вчера вырос на 0,25%, индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq вырос на 0,6%, а индекс широкого рынка S&P 500 прибавил 0,4%. Одной из основных причин роста фондового рынка стала опубликованная отчетность Macy's за первый квартал 2018 года. Позитив на рынке вызвал рост сопоставимых продаж магазина компании на 4,2% против ожиданий в 1,4%. Эти данные могут свидетельствовать о продолжающемся здоровом росте потребительских расходов в стране. Отметим, что на потребительские расходы в США приходится более 70% ВВП.

Индекс доллара США вчера вырос на 0,19% до 93,27 пункта на фоне роста доходности гособлигаций США. Также поддержу американской валюте оказали позитивные данные по строительному сектору. К тому же промышленное производство в США увеличилось на 0,7% в апреле.

Российский рубль на торгах среды на Московской бирже показал ревальвационную динамику в паре с долларом США, закрывшись на уровне 61,72 рубля за доллар (-0,97%). Укрепление рубля происходило на фоне очередного роста цен на углеводороды на мировых рынках. В то же время Минфин РФ на аукционе в среду разместил облигации федерального займа (ОФЗ) двух серий на 21,4 млрд рублей из предложенных 30 млрд рублей. Вместе с тем Росстат предварительно оценил рост ВВП РФ в первом квартале в 1,3% в годовом выражении. Напомним, ЦБРФ в конце апреля понизил оценку роста ВВП РФ за первый квартал до 1,3–1,5%.

На фоне повсеместного увеличения спроса на доллары США курс по паре USDKZT вчера продемонстрировал восходящую динамику. Так, по итогам торгов на KASE тенге подешевел к доллару США на 1,39 тенге до 329,16 тенге за доллар при объёме торгов, равном 163,45 млн долларов США. Курс по паре RUBKZT снизился на 2 тиына до 5,28 тенге за рубль.

Тем временем дорогая нефть в последние дни продолжала выступать сдерживающим ослабление тенге фактором, а к данному моменту цена барреля нефти марки Brent приближается к уровню $80. К тому же индекс доллара США сегодня снижается (-0,24%), а российский рубль вчера укрепился. Учитывая вышесказанное, можно ожидать, что позиция тенге к доллару США улучшится по итогам сегодняшних торгов.

На текущий момент (10:30 AST) курс по паре USDKZT составляет 327,0 тенге за доллар, что на 2,16 тенге ниже уровня средневзвешенного значения предыдущих торгов.

Курс USDKZT

Краткосрочные ставки денежного рынка в среду консолидировались вблизи нижней границы базовой ставки НБРК. Средневзвешенная доходность операций репо овернайт не изменилась – 8,25% годовых, в то время как доходность однодневных своп-операций по паре USDKZT оказалась на уровне 8,24% годовых (-30 б.п.).

В среду Нацбанк провел два аукциона по продаже краткосрочных нот общим объёмом в 291,91 млрд тенге: недельных нот было продано на 89,86 млрд тенге при доходности 8,28% годовых, а месячных - на 202,05 млрд тенге при доходности 8,41% годовых. Спрос на более длинные бумаги был удовлетворён в полном объёме, а на более короткие на 54,2%.

По итогам биржевых торгов акциями в среду значение индекса KASE снизилось на 0,22% до 2 498,03 пункта. Из семи компаний, включенных в представительский список KASE, только акции Казахтелекома изменились более чем на 1%, подешевев на 1,11%. Тем временем максимальный прирост зафиксировал KAZ Minerals, акции которого подорожали на 0,68%.

События в Казахстане:

- Мажилис одобрил пожизненное право Назарбаева возглавлять Совбез.

- Премьер-министр встретился с президентом Азиатского банка инфраструктурных инвестиций.

- В Астане прошло совещание министров стран, не имеющих выхода к морю.

- КС МНЭ РК: О демографической ситуации в Республике Казахстан за январь-март 2018 года.

- Акимат Кызылординской области привлёк на KASE 16 мая 1,0 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020608 (KOK024_060) под 0,35 % годовых.

Корпоративные события:

- Активность членов биржи KASE, апрель 2018.

- Производственный отчёт группы KAZ Minerals за первый квартал 2018 года.

- Ксell заработала 3,8 млрд тенге прибыли по итогам первого квартала.

- Опубликована финансовая отчётность Дочерней организации АО Банк ВТБ (Казахстан) за январь–март 2018 года.

- Опубликована консолидированная финансовая отчеётность АО «Центрально-Азиатская топливно-энергетическая компания» за январь–март 2018 года.

Международные события:

- Трамп поручил готовить план санкций против РФ на случай нарушения ДРСМД.

- Только Саудовская Аравия, ОАЭ, РФ и Кувейт могут быстро нарастить добычу после пакта ОПЕК+ (МЭА).

- США всё ещё надеются, что саммит с Ким Чен Ыном состоится.

- Иранская ядерная сделка не нуждается в дополнениях, считает Могерини.

- Адвокат рассказал о решении Мюллера не добиваться обвинения Трампа.

- Один из крупнейших металлокомбинатов Украины остановился из-за забастовки.

- Узбекистан обсуждает снижение налогов.